AUSTIN - Acri Capital Acquisition Corporation (NASDAQ: ACAC), société d'acquisition spécialisée, et Foxx Development Inc, société d'électronique grand public basée au Texas, ont annoncé la conclusion d'un accord définitif de regroupement d'entreprises. La fusion devrait donner naissance à une entité cotée en bourse sur le Nasdaq une fois achevée.
La transaction, évaluée à 50 millions de dollars en actions, verra Foxx fusionner avec une filiale d'Acri, la société combinée résultante devant coter ses actions ordinaires à la bourse du Nasdaq. Foxx, créée en 2017, est spécialisée dans l'électronique grand public et les solutions intégrées d'Internet des objets (IoT) pour les clients particuliers et institutionnels.
La contrepartie de la fusion comprend l'émission de 500 000 actions à déposer sur un compte séquestre, sous réserve de la réautorisation du programme de connectivité abordable par le Congrès américain. Des actions supplémentaires, jusqu'à 4,2 millions, pourront être émises en fonction des résultats financiers de la société combinée pour les exercices 2024 et 2025.
Après la fusion, les actionnaires d'Acri détiendront environ 51,98 % des actions de la société combinée, tandis que les actionnaires de Foxx en détiendront environ 48,02 %, en supposant qu'il n'y ait pas de financement de la transaction. En cas de rachat maximal par les actionnaires publics d'Acri, ces proportions passeraient à environ 30,13 % et 69,87 %, respectivement.
Les conseils d'administration d'Acri et de Foxx ont approuvé à l'unanimité la transaction, qui devrait être finalisée au deuxième trimestre 2024. Elle est soumise à l'approbation des actionnaires des deux sociétés et à d'autres conditions de clôture habituelles, y compris les approbations réglementaires et une déclaration d'enregistrement déclarée effective par la Securities and Exchange Commission (SEC) des États-Unis.
EF Hutton LLC est le conseiller d'Acri en matière de marchés des capitaux, Robinson & Cole LLP étant son conseiller juridique. Foxx a nommé VCL Law LLP comme conseiller juridique.
Le partenariat vise à renforcer la base financière de Foxx et à stimuler les initiatives de croissance telles que le développement de produits, l'expansion de la clientèle et l'innovation industrielle. Joy Yi Hua, PDG d'Acri, a souligné l'adéquation stratégique de Foxx, en mettant en avant sa technologie et son innovation sur les marchés en expansion. Haitao Cui, PDG de Foxx, a exprimé son enthousiasme quant au potentiel de l'opération à transformer le paysage de l'électronique grand public et des solutions IoT.
Cette nouvelle est basée sur un communiqué de presse.
Cet article a été généré et traduit avec l'aide de l'IA et revu par un rédacteur. Pour plus d'informations, consultez nos T&C.