MADRID/ISTANBUL (Reuters) - La banque espagnole BBVA a annoncé mercredi la conclusion d'un accord avec le conglomérat turc Dogus pour renforcer sa participation dans Garanti, l'une des plus grandes banques turques, dans le cadre d'une opération qui lui assure le contrôle du conseil d'administration de l'établissement.
BBVA, qui détient actuellement 25% de Garanti, va acquérir 14,89% de son capital auprès du conglomérat turc Dogus Holding pour 1,99 milliard d'euros, portant sa participation à 39,9%.
La banque espagnole a précisé qu'elle pensait lever environ deux milliards d'euros via une augmentation de capital pour financer cette opération. Selon une source proche du dossier, les actions émises sont déjà entièrement souscrites dans le cadre de son appel au marché qui se fait via un processus accéléré.
Cette acquisition n'oblige pas BBVA à soumettre une offre sur le solde de Garanti en vertu de la réglementation boursière turque, mais la banque a conclu un pacte d'actionnaires avec Dogus qui lui accorde le contrôle du conseil d'administration, même si les décisions stratégiques requièrent l'aval de Dogus.
L'acquisition s'inscrit dans le cadre de la stratégie de développement de la banque espagnole à l'international, qui lui a permis de résister à la conjoncture ces dernières années.
Garanti a été un facteur positif pour BBVA cette année. La banque a vu son bénéfice net chuter de 37% sur les neuf premiers mois de l'année à 1,93 milliard d'euros - mais la contribution de Garanti, de 235 millions d'euros, a été en hausse de 20%.
Dogus de son côté, présent dans des activités allant des médias à la restauration, n'a pas expliqué ses raisons pour vouloir réduire sa participation dans Garanti.
Selon des sources proches du dossier, le conglomérat turc conservera une participation supérieure à 10% après l'opération. Elles ajoutent que le président de Garanti, Ferit Sahenk - qui est également président de Dogus - ainsi que le directeur général Ergun Ozen, conserveront leur poste.
BBVA a acquis en 2010 24,9% de Garanti, une part valorisée en Bourse l'équivalent de 4,6 milliards d'euros, sur la base d'une capitalisation boursière de quelque 13 milliards d'euros.
(José Elias Rodriguez avec Paul Day à Madrid, Ebru Tuncay à Istanbul, Claude Chendjou et Juliette Rouillon pour le service français, édité par Patrick Vignal)