Jeudi, BofA Securities a mis à jour ses perspectives financières pour les actions de Goosehead Insurance Inc. (NASDAQ:GSHD), en augmentant l'objectif de prix à 36 $, contre 35 $ précédemment, tout en maintenant une note de sous-performance sur le titre. La révision fait suite à un examen complet et à une rationalisation du modèle de revenus et de bénéfices utilisé pour évaluer la performance financière de la société.
L'analyste de BofA Securities a souligné la nécessité d'actualiser le modèle en raison de divers changements survenus au fil du temps, tels que les modifications des normes comptables et la consolidation des secteurs d'activité. Ces changements ont rendu certaines parties du modèle précédent obsolètes et trop dépendantes des hypothèses. L'accent a été mis en particulier sur les risques potentiels pour les projections de revenus de la compagnie pour 2025.
Les prévisions de revenus de Goosehead Insurance ont été un sujet de préoccupation, en particulier après la publication des résultats du premier trimestre le 24 avril 2024, qui n'ont pas répondu aux attentes. Le consensus de la rue pour les revenus de la société en 2025 a été ajusté à la baisse à 382 millions de dollars, contre 401 millions de dollars précédemment. En outre, le consensus a été révisé presque quotidiennement depuis que les résultats n'ont pas été atteints.
L'analyste a indiqué que, bien que le consensus ait considérablement réduit sa projection de revenus pour 2025 par rapport au début de 2024, qui était de 440 millions de dollars, il prévoit toujours un taux de croissance de 27 à 30 % pour 2025. Cette projection reste optimiste compte tenu de la croissance des revenus déclarée de 10-11% pour le quatrième trimestre 2023 et le premier trimestre 2024.
BofA Securities prévoit une croissance plus prudente de 16 % des revenus de Goosehead Insurance en 2025, estimant les revenus à environ 333 millions de dollars. Cette prévision est notablement inférieure au consensus actuel, ce qui suggère une perspective prudente sur la trajectoire de croissance de l'entreprise.
Cet article a été généré et traduit avec l'aide de l'IA et revu par un rédacteur. Pour plus d'informations, consultez nos T&C.