7 aubaines boursières sous évaluées avec un solide potentiel de hausse

L'indice NASDAQ, à forte composante technologique, a été le plus performant des trois principaux indices américains jusqu'à présent en 2023, avec une hausse de 22,8 %, alors que les investisseurs se sont tournés vers les valeurs de croissance d'antan qui avaient été malmenées.

En comparaison, l'indice de référence S&P 500 index a progressé de 7,3 % depuis le début de l'année et l'indice des valeurs vedettes Dow Jones Industrial Average a reculé de 0,3 %.

Compte tenu de ces éléments, j'ai utilisé l'outil d'analyse InvestingPro pour identifier les meilleures actions technologiques sous-évaluées à acheter dans le contexte actuel du marché.

Avec InvestingPro, vous pouvez accéder facilement à des informations complètes et à des perspectives sur une entreprise en un seul endroit, ce qui vous évite d'avoir à rassembler des données provenant de sources multiples telles que les documents déposés auprès de la SEC, les sites web des entreprises et les rapports de marché.

En plus des objectifs des analystes, InvestingPro offre une vue d'ensemble de l'information sur une seule page, ce qui vous permet de gagner du temps et d'économiser des efforts. Essayez-le gratuitement pendant une semaine!

Ma méthodologie :

À l'aide de l'outil de sélection d'actions InvestingPro, j'ai adopté une approche méthodique pour filtrer les quelque 7 500 actions cotées sur les marchés boursiers américains afin de constituer une petite liste de surveillance de sociétés technologiques de grande qualité qui devraient offrir aux investisseurs des rendements solides dans les mois à venir.

Je me suis concentré sur les sociétés technologiques qui présentent une forte croissance, une solide rentabilité, un bilan sain, un flux de trésorerie disponible positif et des perspectives de croissance solides.

Pour trouver ces sociétés, j'ai d'abord cherché des noms dont le rendement des capitaux propres ordinaires (RCI) était supérieur ou égal à 10 %. En règle générale, un RCI élevé indique qu'une entreprise génère des bénéfices importants à partir de ses capitaux propres. Il s'agit d'un ratio utilisé pour mesurer le montant du bénéfice ou du revenu net d'une entreprise par dollar d'investissement.

Source : InvestingPro : InvestingPro, Screener Screen

J'ai ensuite recherché des actions dont le rendement du capital investi (RCI) était supérieur à 10 % , une mesure financière qui permet d'évaluer si une entreprise crée de la valeur avec ses investissements.

J'ai ensuite restreint ma recherche aux entreprises affichant une croissance annuelle moyenne d'au moins 10 % de leurs marges EBITDA, un indicateur de rentabilité populaire et largement utilisé. Elle mesure le montant des bénéfices générés par une entreprise avant intérêts, impôts et amortissements, en pourcentage du chiffre d'affaires.

Le dernier indicateur de rentabilité que j'ai choisi de sélectionner est celui des entreprises dont le flux de trésorerie disponible sans effet de levier (UFCF) est supérieur à 500 millions de dollars. L'UFCF permet essentiellement de déterminer les liquidités générées par les activités de base d'une entreprise. Les entreprises capables de générer des UFCF élevés disposent de plus de liquidités discrétionnaires qui peuvent être affectées à des réinvestissements dans les opérations ou au financement de stratégies de croissance futures.

Enfin, j'ai filtré les noms dont la "juste valeur" d'InvestingPro était supérieure ou égale à 20 %. L'estimation de la juste valeur est déterminée en fonction de plusieurs modèles d'évaluation, notamment les ratios cours/bénéfices, cours/ventes et multiples cours/valeur comptable.

Les entreprises dont la capitalisation boursière est égale ou supérieure à 5 milliards de dollars figuraient sur ma liste de surveillance.

Une fois les critères appliqués, il ne me restait plus que 12 entreprises au total.

Source : InvestingPro, Assets That Match Screen : InvestingPro, Assets That Match Screen

Il n'est pas surprenant que 11 d'entre elles bénéficient actuellement d'un score de "santé financière" InvestingPro supérieur à 2,75. C'est important, car les entreprises dont le score de santé est supérieur à 2,75 ont largement surperformé le marché au cours des sept dernières années.

7 perles technologiques sous-évaluées à acheter maintenant :

Voici donc les 7 valeurs technologiques sous-évaluées les plus prometteuses qui, d'après les modèles d'InvestingPro, devraient offrir le meilleur rendement dans les mois à venir :

1. Skyworks Solutions (NASDAQ :SWKS) (hausse de la juste valeur : +41,1%)
2. EPAM Systems (NYSE :EPAM) (Fair Value Upside : +37.5%)
3. Cognizant (NASDAQ :CTSH) (Fair Value Upside : +33.5%)
4. NetApp (NASDAQ :NTAP) (Fair Value Upside : +32.3%)
5. Fortinet (NASDAQ :FTNT) (hausse de la juste valeur : +30.1%)
6. Adobe (NASDAQ :ADBE) (hausse de la juste valeur : +29,3%)
7. Cisco Systems (NASDAQ :CSCO) (hausse de la juste valeur : +27,2%)

Source : InvestingPro : InvestingPro, résumé du screener

Pour obtenir la liste complète des 12 joyaux technologiques qui ont fait partie de ma liste de surveillance, commencez votre essai gratuit de 7 jours avec InvestingPro dès maintenant !

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Divulgation : Au moment où j'écris ces lignes, j'ai une position courte sur le S&P 500 et Nasdaq 100 via le ProShares Short S&P 500 ETF (SH) et le ProShares Short QQQ ETF (PSQ). Je rééquilibre régulièrement mon portefeuille d'actions individuelles et d'ETF sur la base d'une évaluation permanente des risques liés à l'environnement macroéconomique et à la situation financière des entreprises.

Les opinions exprimées dans cet article sont uniquement celles de l'auteur et ne doivent pas être considérées comme des conseils d'investissement.