Même avec un premier trimestre dévastateur derrière eux, les investisseurs n'espèrent pas particulièrement que le deuxième trimestre sera bien meilleur, car la crise du coronavirus - qui nuit aux entreprises et à leur capacité de fonctionner de manière rentable - continue de ravager les marchés.
Le président américain Donald Trump a déclaré cette semaine aux Américains qu'ils devraient se préparer à une "très, très douloureuse période de deux semaines", face à l’aggravation de l'épidémie de coronavirus.
Avec cette incertitude et cette peur, il est plus difficile de trouver des investissements prometteurs. Pour vous aider, nous avons dressé une liste de dix idées d’investissement sur des actions proposées par des analystes de Wall Street qui voient des opportunités intéressantes pour les investisseurs à long terme, à la suite d'épisodes de vente aveugle passés ou à venir.
4 Actions à dividendes
De nombreuses entreprises suspendant désormais leurs dividendes pour préserver leurs liquidités après ce choc économique massif, il est devenu difficile pour les investisseurs de choisir en toute confiance des titres à dividendes sûrs qui peuvent continuer à fournir un flux de revenus régulier.
Pour les aider, Goldman Sachs (NYSE:GS) a passé au crible l'univers Russell 1000 pour les sociétés ayant un historique de 90 trimestres consécutifs de versement de dividendes. Ces sociétés disposent également de liquidités abondantes et de bilans sains, a indiqué Goldman dans une note.
Parmi les noms les plus forts de cette liste figurent Home Depot Inc (NYSE:HD), International Business Machines (NYSE:IBM), 3M Company (NYSE:MMM) et Cisco Systems Inc (NASDAQ:CSCO).
"Ces sociétés du Russell 1000 ont continuellement démontré leur engagement à verser leur dividende et n'ont pas sous-performé l'indice de manière significative depuis le pic du marché", a déclaré Cole Hunter, le stratège du portefeuille américain de Goldman, dans une note lundi.
3 grandes capitalisations
Bank of America (NYSE:BAC) a également présenté ses "10 meilleures idées sur actions US", y compris des actions qui ont la capacité de survivre dans cet environnement opérationnel très difficile.
La liste comprend le géant technologique Apple Inc (NASDAQ:AAPL) qui, selon la banque, a déjà intégré la plupart des nouvelles négatives liées au coronavirus. Après une chute de 26 % par rapport à son plus haut de janvier, Apple se négocie désormais à 240,91 $, ce qui constitue un point d'entrée intéressant pour les investisseurs à long et à court terme. La banque affiche une notation d'achat sur le titre avec un objectif de prix de 300 $ par action.
Le conglomérat industriel multinational Honeywell International Inc (NYSE:HON) est un autre des principaux choix de la Bank of America en raison de son bilan solide, de son risque opérationnel réduit et de sa génération de cash-flow.
"Nous considérons que la diversification, le carnet de commandes et la combinaison de revenus à long terme d'Honeywell offrent une visibilité des revenus supérieure à la moyenne", a déclaré la banque, qui a fixé un objectif de 155 dollars pour le cours de l'action, qui a clôturé hier à 129,71 dollars.
Les biens de consommation de base sont un autre secteur où les investisseurs peuvent se réfugier lorsque le risque de récession augmente. Procter & Gamble Company (NYSE:PG), le fabricant mondial de produits de consommation de base qui possède des marques de renom telles que Crest, Tide et Bounty, est un candidat important dans ce groupe.
PG fabrique des produits essentiels dont les consommateurs continuent à avoir besoin et qu'ils achètent, quel que soit l'environnement économique. C'est donc l'un des premiers titres que de nombreuses grandes banques recommandent lorsque la volatilité pousse les marchés, et les investisseurs, à rechercher une croissance lente mais régulière du capital avec des paiements de dividendes fiables.
Après une hausse de plus de 80 % depuis le milieu de l'année 2018, le titre PG a également été touché par la déroute actuelle du marché, avec une baisse de 12 % cette année. L’action a clôturé hier à 109,33 $. La Bank of America affiche une note d'achat sur le titre, avec un objectif de cours de 135 $.
3 géants de la technologie
Selon le Credit Suisse, bien que le secteur ait été mis à mal, certaines valeurs technologiques sortiront renforcées une fois que l'incertitude liée au coronavirus sera passée. Ces entreprises profiteront de l'évolution des préférences des entreprises et des consommateurs dans le monde post-coronavirus.
Les transitions comprennent la publicité locale qui se déplace en ligne, l'augmentation du commerce électronique pour les produits alimentaires et les articles de luxe, un pourcentage plus élevé de travailleurs qui font du télétravail et le déclin des voyages d'affaires. Parmi les entreprises qui bénéficieront de ce changement massif, citons Amazon.com Inc (NASDAQ:AMZN) et Alphabet , la maison mère de Google (NASDAQ:GOOGL).
"Nous pensons que les entreprises qui ont les moyens (bilan, effectifs, développement de produits) de jouer en attaque contre la défense dans cet environnement seront les mieux loties", indique la note. "Pour ce faire, nous pensons qu'Amazon et Alphabet sont les entreprises qui sortiront de cette crise avec la plus grande valeur intrinsèque accumulée".
S'il est difficile d'envisager un rebond rapide des actions liées aux voyages alors que la majorité des pays développés sont soumis à des restrictions de mouvement, le Credit Suisse prévoit une opportunité pour le site de voyage Booking Holdings Inc (NASDAQ:BKNG) une fois que les blocages COVID-19 se seront calmés. Selon lui, la société est bien capitalisée et peut gagner plus de parts de marché auprès des opérateurs vulnérables.